نمودار شمعی (Candlestick) چیست؟

نمودارهای شمعی یا کندل (Candlestick) در بررسی قیمت یک سهام در بورس مورد استفاده قرار می‌‌گیرد. در این مقاله مولفه‌‌های هر شمع، انواع آن و تاریخچه‌‌ی آن را یاد می‌‌گیریم. همچنین نحوه‌‌ی استخراج اطلاعات در مورد وضعیت بازار را نیز می‌‌آموزیم.

0 158

نمودار شمعی (Candlestick) چیست؟

نمودار شمعی بیش از 100 سال پیش، قبل از نمودارهای خط و میله‌‌ی غربی، در ژاپن ابداع شد. در دهه‌‌ی 1700 یک ژاپنی به نام هوما (Homma) در مورد رابطه‌‌ی بین عرضه و تقاضای برنج تفکر کرد و این نمودار را ابداع کرد. بازارهای مختلف به شدت تحت تاثیر احساسات معامله‌‌گران هستند؛ این نمودار نیز این احساسات را در قالب اندازه‌‌ی جابه‌‌جایی قیمت با رنگ‌‌های مختلف نشان می‌‌دهد. تاجران از شمع‌‌های مختلف برای تصمیم‌‌گیری‌‌های تجاری خود استفاده می‌‌کنند. این شمع‌‌ها اطلاعاتی در مورد الگوی منظم حوادث و پیش‌‌بینی در مورد جهت کوتاه‌‌مدت قیمت به دست می‌‌دهند.

مولفه‌‌های نمودار شمعی

نمودار شمعی روزانه، درست مثل یک نمودار میله‌‌ای، قیمت‌‌های بالا، پایین، بازگشایی و بسته شدن هر روز را نشان می‌‌دهد، اما نمودار شمعی یک بخش گسترده‌‌تر به نام بدنه (body) دارد. این بخش نشان‌‌دهنده‌‌ی بازه‌‌ی قیمت بین بازگشایی و بسته شدن در آن روز از معامله است. وقتی بدنه پر یا سیاه باشد، یعنی قیمت بسته شدن کمتر از قیمت بازگشایی بوده است. اگر بدنه خالی باشد، یعنی قیمت بسته شدن بالاتر از قیمت بازگشایی بوده است.

Candlestick

تاجران با توجه به این رنگ‌‌ها معامله می‌‌کنند. برای مثال، یک شمع رو به پایین معمولا رنگ قرمز دارد و شمع رو به بالا، به جای سفید، سبزرنگ است.

مقایسه‌‌ نمودار شمعی و نمودار میله‌‌ای

بالا و پایین بدنه، سایه یا فتیله نام دارد. سایه‌‌ها قیمت‌‌های بالا و پایین در یک روز تجاری را نشان می‌‌دهند. اگر سایه‌‌ی بالایی در یک شمع رو به پایین کوچک باشد، نشان‌‌دهنده‌‌ی این است که قیمت بازگشایی نزدیک به قیمت بالاتر است. این ارتباط بین قیمت‌‌های بازگشایی، بالا، پایین و بسته شدن ظاهر هر شمع را می‌‌سازد. بدنه‌‌ها ممکن است کوتاه یا دراز و سفید یا سیاه باشند. سایه‌‌ها ممکن است دراز یا کوتاه باشند.

نمودارهای میله‌‌ای و نمودارهای شمعی همان اطلاعات را به یک طریق دیگر منتقل می‌‌کنند. نمودارهای شمعی بیشتر بصری هستند، زیرا از رنگ‌‌ها و ضخامت بدنه‌‌ها استفاده می‌‌کنند. به همین دلیل تشخیص تفاوت میان قیمت بازگشایی و بسته شدن راحت‌‌تر است.

نمودار زیر همان صندوق قابل معامله در بورس (ETF) را در همان بازه نشان می‌‌دهد. نمودار پایین میله‌‌های رنگ‌‌شده را نشان می‌‌دهد و نمودار بالایی نمودارهای شمعی رنگ‌‌شده را نشان می‌‌دهد. بعضی از تاجران به بدنه‌‌ها مراجعه می‌‌کنند و بعضی دیگر از نمودار میله‌‌ای استفاده می‌‌کنند.

Candlestick

الگوی شمعی اصلی

نمودارهای شمعی با جابه‌‌جایی بالا و پایین قیمت شکل می‌‌گیرند. این جابه‌‌جایی‌‌ها گاهی اوقات به طور رندم اتفاق می‌‌افتند و گاهی اوقات نیز الگوی مورد استفاده‌‌ی اهداف تجاری و تحلیلی را شکل می‌‌دهند. چندین الگوی شمعی وجود دارد. در اینجا تعدادی از آن‌‌ها را شرح می‌‌دهیم.

الگوها به دو دسته‌‌ی گاوی و خرسی تقسیم می‌‌شوند. الگوهای گاوی نشان‌‌دهنده‌‌ی افزایش احتمالی قیمت هستند ولی الگوهای خرسی نشان‌‌دهنده‌‌ی کاهش احتمالی قیمت هستند. هیچ الگویی همیشه موثر نیست. اگر چه نمودارهای شمعی تمایل قیمت به جهت خاصی را نشان می‌‌دهند ولی هیچ تضمینی برای آن نیست.

الگوی خرسی پوششی (Bearish Engulfing Pattern)

یک الگوی خرسی پوششی یک روند رو به بالا است که در آن تعداد فروشنده‌‌ها از خریداران بیشتر است. این عملیات با یک بدنه‌‌ی بزرگ قرمز که یک بدنه‌‌ی کوچک سبز را احاطه کرده، نشان داده می‌‌شود. این الگو می‌‌گوید که فروشندگان کنترل را به دست گرفته اند و قیمت رو به کاهش است.

Bearish Engulfing Pattern

الگوی گاوی پوششی (Bullish Engulfing Pattern)

یک الگوی گاوی پوششی در بخش گاوی بازار، وقتی خریداران از فروشندگان جلو می‌‌زنند، اتفاق می‌‌افتد. این حقیقت در نمودار با بدنه‌‌ی سبز دراز که توسط یک بدنه‌‌ی قرمز کوچک احاطه شده، نشان داده می‌‌شود. وقتی گاوها قدرت را در دست بگیرند، قیمت ممکن است پایین‌‌تر هم برود.

Bullish Engulfing Pattern

ستاره‌‌ی شامگاهی خرسی (Bearish Evening Star)

یک ستاره‌‌ی شامگاهی یک الگوی عالی است. برای شناسایی این الگو آخرین شمع نمودار که زیر بدنه‌‌ی کوچک قبلی (که می‌‌تواند قرمز یا سبز باشد) قرار دارد، استفاده می‌‌شود. در این حالت آخرین شمع در بدنه‌‌ی شمع دو روز پیش قرار می‌‌گیرد. این الگو توقف خریداران را نشان می‌دهد و فروشندگان کنترل را به دست می‌‌گیرند. سپس فروش بیشتری انجام می‌‌شود.

Bearish Evening Star

هارامی خرسی (Bearish Harami)

یک هارامیِ خرسی یک بدنه‌‌ی کوچک قرمز است که کاملا در درون بدنه‌‌ی روز قبل قرار می‌‌گیرد. این الگو زیاد عملی نیست ولی قابل ردیابی است. هارامی عدم قطعیت از طرف خریداران را نشان می‌‌دهدو اگر قیمت همچنان افزایش یابد، روند رو به بالا ادامه می‌‌یابد ولی یک شمع رو به پایین یک اسلاید جدید را نشان می‌‌دهد.

Bearish Harami

هارامی گاوی (Bullish Harami)

این الگو، برعکسِ الگوی هارامی خرسی است. یک روند رو به پایین و یک بدنه‌‌ی سبز کوچک درون بدنه‌‌ی قرمز بزرگ از روز قبل قرار می‌‌گیرد. این اتفاق به تحلیل‌‌گران تکنیکی می‌‌گوید روند متوقف شده است. در ادامه هارامی گاوی یک روز رو به بالا می‌‌سازد و در آینده نیز این روندها ساخته خواهند شد.

Bullish Harami

صلیب هارامی خرسی (Bearish Harami Cross)

یک صلیب هارامی خرسی در یک روند رو به بالا اتفاق می‌‌افتد. جایی که یک شمع رو به بالا با یک دوجی (Doji) همراه می‌‌شود. دوجی در درون بدنه‌‌ی فصل قبلی قرار می‌‌گیرد. ایده‌‌ی آن شبیه به هارامی خرسی است.

Bearish Harami Cross

صلیب هارامی گاوی (Bullish Harami Cross)

یک صلیب هارامی گاوی در یک روند رو به پایین اتفاق می‌‌افتد. جایی که یک شمع رو به پایین با یک دوجی همراه می‌‌شود. دوجی در درون بدنه‌‌ی فصل قبلی قرار می‌‌گیرد. ایده‌‌ی آن شبیه هارامی گاوی است.

Bullish Harami Cross

بیایید به الگوهای سیاه و سفید بیشتری نگاه بیندازیم.

سه افزایش گاوی (Bullish Rising Three)

این الگو با یک روز سفید طولانی شروع می‌‌شود. سپس در روزهای دوم، سوم و چهارم معامله، بدنه‌‌های کوچک قیمت را پایین می‌‌کشند ولی هنوز در بازه‌‌ی قیمتِ روز سفید (روز اول الگو) باقی می‌‌مانند. پنجمین و آخرین روز الگو نیز یک روز سفید طولانی دیگر است.

Bullish Rising Three

با اینکه الگو کاهش قیمت برای سه روز را نشان می‌‌دهد، قیمت پایین جدیدی مشاهده نمی‌‌شود و گاوها آماده‌‌ی حرکت بعدی می‌‌شوند.

یک تغییر کوچک در این الگو وقتی اتفاق می‌‌افتد که فاصله‌‌ی دومین روز و اولین روز زیاد می‌‌شود. همه‌‌ی چیزهای دیگر در این الگو مانند هم هستند و فقط در ظاهر متفاوتند. به تغییراتی که رخ می‌‌دهند bullish mat hold می‌‌گویند.

سه کاهش خرسی (Bearish Falling Three)

این الگو با یک روز رو به کاهش قوی شروع می‌‌شود و با سه بدنه رو به بالا که در بازه‌‌ی اولین روز قرار می‌‌گیرند، ادامه می‌‌یابد. این الگوی با پنچمین و آخرین روز که آن هم کاهش بزرگی دارد به اتمام می‌‌رسد. سه کاهش خرسی می‌‌گوید فروشنگان دوباره کنترل را به دست گرفته اند و قیمت پایین‌‌تر می‌‌رود.

Bearish Falling Three

سخن پایانی

همان طور که تاجران ژاپنی برنج چند قرن پیش کشف کردند، احساسات سرمایه‌‌گذاران معامله‌‌ی یک دارایی را تحت تاثیر قرار می‌‌دهد. نمودارهای شمعی به تاجران کمک می‌‌کند تا احساسات موجود نسبت به هر سهام را بشناسیم و پیش‌‌بینی‌‌های درست‌‌تری در مورد جایگاه آینده‌‌ی سهام انجام دهیم. (به الگوهای شمعی پیشرفته مراجعه کنید.)

شاید از این مطالب هم خوشتان بیاید.

ارسال پاسخ

آدرس ایمیل شما منتشر نخواهد شد.