صرافی‌های غیر متمرکز به عنوان آینده‌ معاملات ارز رمز (قسمت دوم)

در مقاله‌ قبلی درباره‌ اینکه صرافی‌های غیر متمرکز تا چه حد نسبت به صرافی‌های متمرکز از نظر مسائل مهمی مثل امنیت و حریم پیشرفت داشته‌اند، صحبت کردیم. اما مقاله‌ صرافی‌های غیر متمرکز هنوز تمام نشده است. در این بخش در مورد مشکلات و مسائلی است که صرافی‌های غیر متمرکز با آن‌ها روبه‌رو هستند. در ابتدا این مشکلات را مطرح کرده و در مورد آن‌ها توضیحاتی داده و سپس راه‌حل‌های پیشنهادی برای برطرف کردن آن‌ها را ارائه می‌کند.

پیش از اینکه صرافی‌های غیر متمرکز به صورت گسترده مورد استفاده قرار گیرند، رشد و توسعه‌ بسیار بیشتری باید بر روی آن‌ها انجام گیرد. در چند سال گذشته شاهد ظهور تعداد زیادی از صرافی‌های غیر متمرکز بوده‌‌ایم، اما بیشتر آن‌ها از نظر تعداد و حجم معاملات با شکست مواجه شدند.

در این مقاله نگاهی خواهیم داشت به این که چرا این اتفاق می‌افتد و راه‌حل‌های پیشنهادی برای برطرف کردن این مشکل چه هستند.

0 95

محدودیت‌های فعلی صرافی‌های غیر متمرکز

بزرگ‌ترین مشکل موجود کمبود نقدینگی است. صرافی‌های غیر متمرکز حتی با وجود مشکلات فراوانی که از نظر امنیت دارند و قبلا درباره‌ی آن‌ها صحبت کردیم، به دلیل کاربرد ساده‌ای که دارند همچنان مورد توجه سرمایه‌گذاران کریپتو هستند. بررسی بهترین صرافی‌ها از نظر حجم معاملات نشان می‌دهد که حتی یک صرافی غیر متمرکز هم در حال حاضر بین 50 صرافی برتر قرار ندارد. بهترین صرافی غیر متمرکز هم‌اکنون ایدکس (IDEX) است که در مقام شصتم قرار داشته و حجم معاملات آن تنها 1 درصد از بایننس کمتر است.

نبود نقدینگی باعث می‌شود که خرید و فروش ارز رمز به قیمت منصفانه‌ی بازار در صرافی‌های غیر متمرکز بسیار سخت‌‌تر از صرافی‌های متمرکز و نقدینه باشد؛ در عین حال، انجام سفارشات زمان بیشتری می‌برد. علاوه بر این، همانطور که متخصصان این زمینه گفته‌اند، کمبود نقدینگی باعث می‌شود معامله‌کنندگان جدید از صرافی‌های غیر متمرکز فاصله بگیرند که موجب می‌شود این صرافی‌ها به صورت طولانی‌مدت در وضعیت غیرنقدینگی باقی بمانند.

بیشتر صرافی‌های غیر متمرکز تا به امروز بر روی بلاک چین اتریوم ایجاد شده‌اند؛ این بلاک چین در حال حاضر تنها می‌تواند چیزی حدود 15 معامله را در یک ثانیه پردازش کند. این روند کند بوده و به این معناست که سرمایه‌گذاران اغلب باید مدت زمان طولانی‌ای را منتظر بمانند تا سفارششان انجام گیرد. با اینکه راه‌حل‌های مقیاس‌گذاری مثل شاردینگ (sharding) به کار گرفته شده و قدرت پردازش اتریوم را تا حد زیادی افزایش می‌دهند، اما هنوز هم مشخص نیست که آیا این بلاک چین می‌تواند افزایش فعالیت‌های داخل بلاک چین را پشتیبانی کند یا خیر؛ این امر برای اینکه صرافی‌های غیر متمرکز به حجم معاملاتی نقدینه کافی دست یابند لازم است.

استفاده از بلاک چین اتریوم به این معناست که بیشتر صرافی‌های غیر متمرکز تنها می‌توانند از معامله‌ی توکن‌های ERC-20 و اتریوم پشتیبانی کنند. در حالی که این توکن‌ها بخش عظیمی از صدها پروژه را تشکیل می‌دهند، اما صدها مورد نیز از توکن‌های غیر ERC-20 وجود دارد که نام آن‌ها ذکر نشده است. به این ترتیب، بیشتر صرافی‌های غیرمتمرکز هنوز نمی‌توانند سرعت انجام معاملات در خارج از بلاک‌چینی را که بر روی آن ایجاد شده‌اند، افزایش دهند.

Front-running نیز برای صرافی‌های غیر متمرکز یک مشکل به حساب می‌آید. وقتی که شما معامله‌ای را ایجاد و امضا می‌کنید و این معامله وارد شبکه می‌شود، پیش از این که استخراج شود در یک “mempool” باقی می‌مانند. با توجه به ماهیت عمومی بلاک چین گروه‌های دیگر نیز می‌توانند ببینند که این معامله در وضعیتی معوق قرار دارد. بنابراین، این گروه جدید برای این که در صف این معامله‌ی معوق از بقیه پیش بگیرند، می‌توانند به راحتی همان معامله را با قیمت Gas بیشتر به شبکه بفرستند. این کار باعث می‌شود که معامله‌ی جدید اول از هر چیز استخراج شود. ‌

صرافی‌های غیر متمرکز در عین اینکه پیشرفت زیادی در مورد مقاومت در برابر هک داشته‌اند، اما کاملا غیرقابل‌نفوذ نیستند. برای مثال، سال گذشته اتردلتا اعلام کرد که هکرها موفق شده‌اند کنترل سرور DNS آن را در دست بگیرند. این هکرها پس از منحرف کردن کاربران به یک ورژن مخرب از وبسایت توانستند سرمایه‌های افرادی که کلیدهای خصوصی خود را به وبسایت تقلبی منتقل کرده بودند، بدزدند.

با توجه به نبود یک مقام یا سازمان مرکزی، رابط کاربری صرافی‌های غیر متمرکز اصلا خوب نیستند. یادگیری نحوه‌ی انجام معامله در صرافی‌های متمرکز زمان زیادی نمی‌برد. برعکس، در یک صرافی غیر متمرکز مثل اتردلتا تعدد قراردادهای هوشمند، به خصوص برای کاربران جدید، گیج‌کننده است.

اشتباه نکنید؛ با اینکه صرافی‌های غیر متمرکز نسبت به صرافی‌های متمرکز از خیلی جهات پیشرفت داشته‌اند، اما معامله‌کنندگان هنوز هم صرافی‌های متمرکز را به خاطر رابط کاربری ساده‌ آن‌ها و همچنین نقدینگی ارائه‌شده توسط آن‌ها ترجیح می‌دهند.

صرافی‌های غیر متمرکز چگونه می‌توانند پیشرفت کنند؟

یکی از فناوری‌های پیش‌‌بینی‌شده در دنیای کریپتو Lightening Network است که یک راه‌حل چندلایه برای بیت کوین به حساب می‌آید. بخشی از این پیش‌بینی برای معرفی معاملات اتمی است.

قراردادهای اتمی که به عنوان معاملات اتمی بین‌زنجیره‌ای نیز شناخته شده‌اند، باعث می‌شوند که دو گروه بتوانند دو ارز رمز مختلف را در بلاک چین‌های متفاوت معامله کنند؛ آن هم بدون نیاز به اعتماد، خارج از زنجیره و بدون مداخله‌ی واسطه‌‌ای مرکزی. در عوض، هر گروه با استفاده از کلیدهای خصوصی خود معامله را امضا و تایید می‌کنند.

معاملات اتمی به صورت موفقیت‌آمیز در بلاک چین‌های بیت کوین، لایت کوین و زی‌کش اجرا شده‌اند؛ در عین حال سازنده‌ لایت کوین، ‌چارلی لی (Charlie Lee)، توانسته این معاملات را از طریق معاوضه‌ لایت‌ کوین با بیت کوین، Vertcoin و Decred به انجام برساند. لی معاملات اتمی خارج از زنجیره را به خاطر “ناگهانی بودن، کارمزد پایین و حفظ حریم” تحسین می‌کند.

بنابراین، قراردادهای هوشمند به خاطر معاملاتی که در بلاک چین‌های مختلف رخ می‌دهند، می‌توانند توانایی‌های صرافی‌‌های غیرمتمرکز را تا حد زیادی بالا ببرند؛ در نتیجه، باعث می‌شوند این صرافی‌ها گستره‌ی عظیم‌تری از ارزها را پشتیبانی کرده و امکان معاملات near-instant را نیز به وجود می‌آورند.

به نظر می‌رسد که در این فناوری، صرافی غیر متمرکز Komodo هم‌اکنون جلوتر از همه قرار دارد. با اینکه در بیشتر فعالیت‌های مرتبط با معاملات اتمی، کاربران باید کل بلاک چین ارزهایی که در معامله حضور دارند را دانلود کند، اما صرافی غیر متمرکز Komodo’s Barter (که در حال ساخت است) سرور الکتروم (Electrum) را به کار گرفته و نیاز به دانلود کامل بلاک چین ندارد و بنابراین، سبک‌وزن‌تر و عملی‌تر است.

صرافی غیر متمرکز Airswap در اواخر ماه آوریل راه‌اندازی شد و معاملاتی با ارزش بیش از میلیون‌ها دلار را در همان روز اول در دست گرفت. این شرکت محدودیت‌های دفتر سفارشات غیر متمرکز، مثل “مشکلات ارتباط، شرایط رقابتی، پیش‌دستی و لزوم پرداخت برای لغو”، را تشخیص داده و موسس آن دون موسیتس (Don Mosites) آن‌ها را کار ناتمام مارکت میکرها (market maker) می‌نامد.

در عوض، Airswap سیستم indexer ارائه می‌کند. این سیستم مثل یک موتور جستجو یا تخته اعلانات است که باعث می‌شود معامله‌کنندگان بتوانند معاملات خود و محل آن‌ها را اعلام کنند. به این ترتیب، “همه می‌توانند وارد شده و نگاهی به تخته بیندازند، به طرف مقابل متصل شده و معاملات همتا به ‌همتا انجام دهند.”

بدین صورت، Airswap معتقد است که این موتور جستجو نقدینگی ارائه‌شده توسط بازارسازان را افزایش داده و همچنین، اتصال به دیگر گروه‌های معاملاتی در سراسر جهان را بهبود می‌بخشند.

اخیرا چند صرافی ترکیبی در جهت ترکیب بهترین مدل‌های متمرکز و غیر متمرکز به وجود آمده‌اند؛ مثل Legolas و Ethfinex.

برای مثال، Legolas یک پلتفرم متمرکز را با یک پلتفرم غیر متمرکز ترکیب می‌کند؛ پلتفرم متمرکز برای این که امکان اتصال و ادغام سفارشات خارج از زنجیره‌ را فراهم آورد و پلتفرم غیر متمرکز برای این که معاملات را به روشی شفاف و منصفانه ثبت و ضبط کند. Legolas ادعا می‌کند که صرافی آن در برابر پیش‌دستی مقاوم است چرا که معاملات تا زمانی که دفتر سفارشات قفل شود پنهان می‌مانند:

Legolas Exchange

منبع

هدایت صرافی‌های غیر متمرکز برای کاربران جدید دشوار است؛ اما به نظر می‌رسد که بعضی از صرافی‌های غیر متمرکز در حال کار کردن بر روی این مشکل هستند. برای مثال، اتردلتا اخیرا اعلام کرده که نسخه‌ی بروزرسانی‌شده‌ای برای رابط آن در دست ساخت است. واضح است که هر چه استفاده از پلتفرم برای کاربر ساده‌تر باشد، صرافی جذاب‌تر به حساب می‌آید؛ به خصوص برای سرمایه‌گذاران کم‌تجربه در دنیای رمز ارز.

به نظر می‌رسد که اگر دارندگان توکن باز هم به دنبال امنیت بیشتر و کنترل دارایی‌هایشان در صرافی‌ها باشند، محبوبیت صرافی‌های غیر متمرکز افزایش می‌یابد. صرافی‌های متمرکز مثل بایننس اخیرا اعلام کرده‌اند که به زودی صرافی‌های غیر متمرکز جداگانه‌ای را راه‌اندازی خواهند کرد؛ این به این معناست که آن‌ها به آینده‌ی مدل‌های‌ غیر متمرکز امید دارند.

بدون شک در این مرحله مشکلاتی وجود دارد که باید برطرف شود؛ اما در دنیایی که تمرکز زدایی یکی از اصول اساسی به حساب می‌آید، کشیده شدن این مفهوم به حوزه‌ معاملات و صرافی‌ها اجتناب ناپدیر است.

منبع

هدایت صرافی‌های غیر متمرکز برای کاربران جدید دشوار است؛ اما به نظر می‌رسد که بعضی از صرافی‌های غیر متمرکز در حال کار کردن بر روی این مشکل هستند. برای مثال، اتردلتا اخیرا اعلام کرده که نسخه‌ی بروزرسانی‌شده‌ای برای رابط آن در دست ساخت است. واضح است که هر چه استفاده از پلتفرم برای کاربر ساده‌تر باشد، صرافی جذاب‌تر به حساب می‌آید؛ به خصوص برای سرمایه‌گذاران کم‌تجربه در دنیای رمز ارز.

به نظر می‌رسد که اگر دارندگان توکن باز هم به دنبال امنیت بیشتر و کنترل دارایی‌هایشان در صرافی‌ها باشند، محبوبیت صرافی‌های غیر متمرکز افزایش می‌یابد. صرافی‌های متمرکز مثل بایننس اخیرا اعلام کرده‌اند که به زودی صرافی‌های غیر متمرکز جداگانه‌ای را راه‌اندازی خواهند کرد؛ این به این معناست که آن‌ها به آینده‌ی مدل‌های‌ غیر متمرکز امید دارند.

بدون شک در این مرحله مشکلاتی وجود دارد که باید برطرف شود؛ اما در دنیایی که تمرکز زدایی یکی از اصول اساسی به حساب می‌آید، کشیده شدن این مفهوم به حوزه‌ معاملات و صرافی‌ها اجتناب ناپدیر است.

شاید از این مطالب هم خوشتان بیاید.

ارسال پاسخ

آدرس ایمیل شما منتشر نخواهد شد.