خط روند (Trendline)

خط روند خطی است که چند سقف یا چند کف قیمتی را بر روی نمودار به هم وصل می‌کند تا جهت و روند قیمت را برای تحلیل‌گر تکنیکال و برای مشاهده‌کننده روشن‌تر کند. خطوط روند در واقع بازنمایی بصری حمایت‌ها و مقاومت‌ها در هر بازه‌ی زمانی محسوب می‌شوند. این خطوط عملاً جهت قیمت را نشان می‌دهند و می‌توانند به تشخیص الگوهای مختلف کمک کنند

0 76

تشریح

یکی از مهم‌ترین ابزارهای تحلیل‌گرهای تکنیکال همین خطوط روند هستند. به عبارت دیگر، این خطوط راه مناسبی برای سنجش میزان واکنش سرمایه‌گذاران به نوسانات قیمتی هستند. خطوط روند یا همان جهتی که یک کوین به سمت آن حرکت می‌کند عملاً برای تحلیل‌گرها بسیار مفید هستند و شناسایی این روندها از اهمیت بسیار زیادی برخوردار است. نوسانات قیمتی کوین‌ها اساساً بسیار زیاد است و تحلیل‌گر می‌تواند با نگاه کردن به نمودار سقف‌ها و کف‌های مورد نیاز برای ترسیم خط روند و کشف الگوی خطی را پیدا کند. بدین ترتیب، عملاً تحلیل‌گرها نوسانات جزئی را کنار می‌گذارند و روند کلی صعودی یا نزولی را کشف می‌کنند؛ «نکته‌ی اصلی نهفته در ترسیم خط روند نیز همین موضوع است که تحلیل‌گر باید بتواند نقاط عطف اصلی را شناسایی کرده و برای ترسیم خط روند خود از آنها استفاده کند و نقاط کم‌اهمیت را نادیده بگیرد».

علاوه بر این، روندهایی وجود دارند که حالت خنثی دارند و در این موارد، کوین جهت‌گیری قابل توجهی به سمت بالا یا پایین ندارد. معامله‌گرها باید به یاد داشته باشند که روندها در کوتاه‌مدت، میان‌مدت و بلندمدت حالت‌های مختلفی دارند.

تحلیل بر اساس خطوط روند تحلیل روندی (و بعضاً تحلیل خطی) نامیده می‌شود و به تحلیل‌گرها اجازه می‌دهد که پیش‌بینی کنند در آینده چه اتفاقی برای کوین، سهم یا مورد معامله‌ی مد نظرشان خواهد افتاد. تحلیل مبتنی بر روند عملاً بر مبنای داده‌های گذشته درباره‌ی عملکرد کوین (یا سهم) و با در نظر گرفتن روندهای کلی بازار و شاخصه‌های درونی آن انجام می‌شود. دلیل اهمیت این نوع تحلیل نیز این موضوع است که تحلیل‌گر می‌تواند با در نظر گرفتن روندهای عمومی بازارها، کوین‌ها یا سهم‌ها نسبت به تطبیق دادن خریدها و فروش‌های خود با این روند اقدام کند و در نتیجه، سود بالقوه‌ی خود را به حداکثر برساند.

ترسیم خط روند

برای ترسیم خط روند، تحلیل‌گر بایستی حداقل دو نقطه بر روی نمودار قیمت داشته باشد. برخی تحلیل‌گرها تمایل دارند که از بازه‌های زمانی متفاوتی (مثلاً یک یا پنج دقیقه) استفاده کنند. برخی دیگر ترجیح می‌دهند بر روی نمودارهای پایدارتری مانند نمودارهای روزانه یا هفتگی کار کنند. برخی دیگر نیز زمان را به طور کامل کنار می‌گذارند و روندها را بر مبنای بازه‌های انتخابی شخصی خود تحلیل می‌کنند. چیزی که باعث شده است خطوط روند تا این حد پرکاربرد و جذاب باشند نیز همین موضوع است که می‌توان صرف نظر از بازه‌ی زمانی انتخاب شده همواره از آنها برای کمک به شناسایی روندها استفاده کرد.

مثال

اگر کوین (یا سهم) فرضی «الف» در قیمت ۳۵ دلار معامله شود و سپس ظرف دو روز به قیمت ۴۰ دلار و ظرف سه روز بعد به قیمت ۴۵ دلار برسد، تحلیل‌گر سه نقطه‌ی مذکور را بر روی نمودار دارد که از ۳۵ دلار شروع شده، به ۴۰ دلار می‌رسد و در نهایت، به سمت ۴۵ دلار می‌روند. خط روندی که در اینجا ترسیم می‌شود دارای شیب صعودی است و بنابراین، به تحلیل‌گر می‌گوید که خرید خود را در جهت روند انجام دهد. با این حال، اگر قیمت کوین «الف» از ۳۵ دلار به ۲۵ دلار برسد، این خط روند شیب منفی پیدا می‌کند و تحلیل‌گر بایستی در جهت روند نسبت به فروش کوین خود اقدام کند. به عنوان مثال، نمودار زیر را که نمودار نوسانات قیمت کوین اتریوم نسبت به دلار (ETHUSD) در بازه‌ی زمانی روزانه در صرافی BITFINEX است در نظر بگیرید:

نمودار نوسانات قیمت کوین اتریوم نسبت به دلار

این خط روند از ابتدای سال ۲۰۱۸ میلادی تا اواخر ماه آگوست ۲۰۱۸ پابرجا بوده است که مدت زمان نسبتاً طولانی در تحلیل تکنیکال به حساب می‌آید؛ موضوعی که در این رابطه می‌توان بیان کرد نیز همین است که هر چه مدت زمان این خطوط طولانی‌تر باشد، این خطوط قدرتمندتر به حساب می‌آیند و احتمال شکسته یا نقض شدن آنها کاهش می‌یابد.

در هنگام ترسیم این خطوط باید مقداری دقت به خرج بدهید. شاید بپرسید چگونه می‌توان این کار را به خوبی انجام داد؟ بخشی از این مهارت به صورت تجربی به دست می‌آید، اما نکته‌ای که باید رعایت کنید این است: هنگامی که نشانگر ماوس خود را بر روی هر کدام از کندل‌ها می‌برید، برای ترسیم خط روند صعودی به پایین‌ترین بخش کندل‌ها (یعنی L) و برای رسم خط روند نزولی به بالاترین بخش آنها (یعنی H) کاملاً دقت کنید و سعی کنید خطی که رسم می‌کنید دقیقاً نزدیک آنها باشد. سپس خط خود را به تدریج بلندتر کنید تا کف یا سقف‌ها بیشتری را لمس کند. در طول این فرایند، می‌توانید بارها و بارها خط خود را جابجا کنید تا بیشترین نقاط قیمتی کف و سقف با اهمیت را در بر بگیرد؛ توجه داشته باشید که هر چه تعداد نقاط لمس شده توسط خط روند رسم شده‌ی شما بیشتر باشد، اعتبار آن و در نتیجه، قدرت آن بیشتر خواهد بود.

نحوه‌ی استفاده

پس از رسم صحیح خط روند، نحوه‌ استفاده از آن بسیار ساده است. معامله‌گر تا وقتی که خط روند نقض یا به اصطلاح شکسته نشده است، به آن پایبند می‌ماند و خرید و فروش‌های خود را با آن منطبق می‌سازد (به عبارت دقیق‌تر، خرید در زمان نزدیک شدن قیمت به خط روند صعودی و فروش در زمان نزدیک شدن قیمت به خط روند نزولی) و پس از شکسته شدن خط روند از معامله‌ی مبتنی بر آن خارج می‌شود. به دو تصویر پایین دقت کنید:

خط روند

در هر دو تصویر فلش‌های پایانی نشان‌دهنده‌ی شکسته شدن خط روند هستند و تکلیف را برای معامله‌گر مشخص می‌کنند که خط روند رسم شده دیگر از آن به بعد فاقد اعتبار است.

نتیجه‌گیری

تحلیل‌گرهای تکنیکال عقیده دارند که روند دوست شما است و شناسایی روند نخستین گام در فرایند انجام یک معامله‌ی خوب به شمار می‌آید. خطوط روند در عین اینکه گاهی ابزار بسیار ساده‌ای به نظر می‌رسند، اما در بازه‌های زمانی مختلف دید بسیار مناسبی را به تحلیل‌گر تکنیکال می‌دهند و اگر چه مشاهده شده است که تحلیل‌گرهای مختلف سبک‌های مختلفی برای تحلیل دارند، خطوط روند جزء ابزارهایی هستند که اکثر قریب به اتفاق تحلیل‌گرها از آنها استفاده می‌کنند.

شاید از این مطالب هم خوشتان بیاید.

ارسال پاسخ

آدرس ایمیل شما منتشر نخواهد شد.